NOR Flash成長驅動力分析

NOR Flash是目前Flash Memory（快閃記憶體）的主流產品，在整體Flash市場佔有70％以上。未來是否能持續高成長力道，各單位看法分歧。NOR Flash的主要成長驅動力在於手機應用市場，MCP（Multi Chip Package）的方式可以有效縮小layout area，甚至可以搭配SDRAM等不同產品組合，將是未來手機零

組件的主流。

NOR Flash未來兩年是否仍能持續維持高成長率？

根據JPMorgan和LGIS的資料顯示，NOR Flash預估在2003年的成長率可達到25％左右，但是未來能否持續成長，兩者看法分歧。JPMorgan的看法較為保守，認為2004年的成長率不會超過20％，2005年甚至只有3％，比起NAND Flash的成長率低上不少。至於LGIS的看法則樂觀許多，認為未來兩年之內仍可維持在30％以上的高成長率，其觀點的基準應來自於對手機出貨量成長的樂觀，以及對NOR Flash未來能繼續主宰市場的信心。

NAND Flash廠商在手機市場力推以NAND Flash為中心的MCP（Multi Chip Package）架構，將SDRAM和NAND Flash結合在一起，利用SDRAM的高速運作能力當作Flash的快取記憶體使用。在NAND Flash以較低的每位元容量成本誘因搶攻之下，未來可能出現部分NOR Flash市場遭NAND Flash MCP架構侵蝕的傾向。

NOR Flash應用分析

高容量以手機應用為大宗，低容量應用則是五花八門

應用方面，NOR Flash最大宗應用在於手機市場達44％，主要用於儲存手機中的程式。其餘應用則非常分散，例如在視訊轉接盒（Set Top Box）有6％，在雷射印表機3％，在PDA應用3％...等等。(表一)與(表二)再將高階與低階應用產品領域作一細分：從表中可以觀察到絕大部分的應用都在高容量市場，特別是手機平均容量雖然只有7.22MB，但是日本市場值得特別注意，平均容量高達20MB。這和日本引領全球影音手機風潮有關，從照相手機到錄像手機甚至已經推廣的3G手機，越豐富的多媒體功能需要越豐富的記憶體支援，因此不難理解日本地區手機NOR Flash容量比全球平均值近三倍高的原因。至於低容量的市場可說是五花八門，從DVD player、FAX、藍牙模組到遊樂器等，林林總總不勝枚舉，從表中尚有28.3％的其他應用未一一列出可見端倪。

表一　2002年高容量NOR Flash應用分佈  資料來源：JPMorgan

High density products	Avg MB／device	Global units shippe（million）	％of Global NOR Flash consumption
Cellular Phone	7.22	406.7	49.8％
Digital TV／HDTV	19.68	1.6	0.5％
Laser／Bubble Jet Printers	6.00	12.2	1.2％
PDA	15.00	16.6	4.2％
Set Top Boxes	8.0	35.0	4.8％
Car Navigation Systems	10.40	5.9	1.0％
Digital Video Cameras	4.7	6.5	0.5％
LAN Routers／Switches	5.18	6.3	0.6％
WLAN	2.75	5.5	0.3％
Digital Still Cameras	2.45	23.3	1.0％
Total High Density	63.9％

表二　2002年低容量NOR Flash應用分佈              資料來源：JPMorgan

Low density products	Avg MB/device	Global unitsshipped（million）	％of Global NORFlash consumption
Storage	0.34	392.00	2.3％
DVD Players	1.78	53.00	1.6％
FAX	1.69	20.00	0.6％
ADSL	2.04	11.30	0.4％
Cable Modem	2.31	16.60	0.7％
PC－BIOS	0.64	138.00	1.5％
Bluetooth Module	0.50	4.80	0.0％
Ink Jet Printers	0.17	54.00	0.2％
Video Games	0.16	25.50	0.1％
Automotive	0.55	58.00	0.5％
Other（30％）	28.3％
Total Low Density	36.1％

NOR Flash的成長驅動力

手機

日本市場是觀察未來NOR Flash成長的標竿地區，由於日本市場照相手機快速風行以及i-Mode服務的成功，更複雜多樣的程式處理使得該市場的手機對於NOR Flash容量的要求也遠比其他地區高出許多。在這些風潮逐漸從日本市場推展至全球其他地區後，未來其他地區對Flash容量的需求將會有大幅度的成長。此外，3G手機則是另一波殺手級的應用，日本3G手機用戶也已達到1200萬人以上，何時能順利推展至其他地區將是觀察Flash市場成長的關鍵點。

在手機未來的出貨量預估方面，JPMorgan預估至2005年保有6～10％的成長率，然而根據IDC第三季公布的最新資料顯示，2003年手機出貨量將上看至4.9億支，預估2004年的手機出貨量為5.2億支，因此Flash市場的成長將更為樂觀。

目前在此市場競爭激烈的是Intel、AMD、STMicro和Samsung。如前文所述，Samsung所力推之NAND＋UtRAM×2＋SRAM的MCP架構建立優越的效能以及低廉的成本，據了解已有部分日系手機廠採用，使得NOR Flash倍感壓力。

目前NOR＋SRAM的MCP架構在市場仍然是主流，根據IDC的預估，2006年將有20％的市場被NAND Flash MCP架構取代。Intel在高容量研發上也有所突破，原本預定在2004年完成的1Gb NOR Flash已在2003年第四季發表，將有助於對抗NAND Flash的競爭。以目前兩者在效能和成本效益皆不斷提升的情況來看，NOR和NAND Flash將共存於手機市場，近期內難以分出勝負。

Set Top Box

Set Top Box目前只佔有4.8％的應用比重，然而其市場的成熟度仍得端看數位電視的推廣度。和其他手持式產品不同的地方是，使用在Set Top Box的Flash比較不需要考量壓低耗電量的問題，大多數的NOR Flash產品使用3.0～3.3 V，有別於手持式產品的1.8V。預估2005年的平均使用容量會從2003年的10.2MB上升到18.2MB，成長率約在12％～15％之間。

PDA

PDA是另一個使用高容量NOR Flash的應用，在2003年的平均容量是18.75MB，預估2005年可成長至24.4MB。PDA比起手機更接近個人電腦功能，商用軟體處理和多媒體已經是基本要求，對記憶體容量的需求自然不在話下。PDA尚有部分特殊市場為車用衛星定位系統（GPS）應用，地圖暫存的需求強調著記憶體的重要性，目前GPS應用也擁有一定比例的特定族群。然而在手機逐漸走向「Smart」化之後，PDA的自有特色定位與市場區隔有漸漸模糊與重疊的趨勢，對於未來是否能有高成長持保留的態度。

（million）		2001	2002	2003E	2004E	2005E
Cellular phones	Global units shipments	384	405	431	456	501.3
			5％	6％	6％	10％
	Avg MB/device	3.39	5.67	7.725	9.725	12
			67％	36％	26％	23％
	Total demand	651	1148	1665	2217	3010
	（16Mb equiv）
Set Top Box	Global units shipments	37	35	42	48.5	54.3
			－5％	20％	15％	12％
	Avg MB/device	8	8.5	10.2	16.3	18.2
			6％	20％	60％	12％
	Total demand	148	149	214	394	494
	（16Mb equiv）
PDA	Global units shipments	14.5	16.6	19.5	24.0	26.9
			14％	17％	23％	12％
	Avg MB/device	14	15	18.75	21.75	24.4
			7％	25％	16％	12％
	Total demand	102	125	183	261	327
	（16Mb equiv）
Laser／Bubble	Global units shipments	11.7	12.17	11.9	12.8	13.824
Jet Printers			4％	－2％	8％	8％
	Avg MB/device	4	4	4.875	6.375	6.9
			0％	22％	31％	8％
	Total demand	23	24	29	41	48
	（16Mb equiv）
Storage（HD CD	Global units shipments	365	360	438	454	476.7
combo，etc）			－1％	22％	4％	5％
	Avg MB/device	0.16	0.21	0.21	0.22	0.25
			31％	0％	4％	12％
	Total demand	29	38	46	50	58
	（16Mb equiv）

結語──成也手機、敗也手機

隨著手機功能的更多元，造就周邊零組件的成長。以Flash來說，照相手機及未來的3G世代，不但將會造就NAND Flash的成長，也帶動NOR Flash的需求，不同的地方在於NAND Flash成長在於手機的資料儲存（例如相片、影音檔案等），NOR Flash在於容納更複雜程式的運作。也因為NOR Flash持續成長的關鍵點在於手機市場，其成也手機、敗也手機，其他應用領域零碎複雜且分散，尚未有具第二明星相之產品。未來若是手機市場出現可行的替代性記憶體產品，NOR Flash由於缺乏其他有力產品應用支撐，是值得注意的危機之一。國內手機廠商大霸電子表示，2004年照相手機風潮勢必成為市場主流，在支援更多樣的功能之下，Flash的容量需再提升，若未來高容量NOR Flash無法再降低成本，有可能考慮採用NAND Flash MCP套件來強化產品競爭力。

新聞焦點（News Focus）

• Nokia效應：重量級客戶影響未來Flash市場動向

在手機市場佔有率高達38％的Nokia，影響NOR Flash 19％市場和整體Flash市場的15％，可謂之重量級客戶。Intel原本為Nokia的最大供應商，但在2003年第一季Intel調漲NOR Flash價格之後，Nokia逐漸將訂單轉移，AMD、STMicro和Samsung都是此波事件的受益者，Nokia的訂單流向影響Flash市場排名甚鉅。未來Nokia的動向也將影響Flash市場發展，舉例來說，倘若Nokia採用Samsung的NAND Flash MCP架構，將會在Flash市場投入一枚主流規格重整的炸彈。（高禕璟）